北京，9月21(路透社)-本周中国的美元/互换曲线有所上升，而离岸互换曲线则从高位回落，但两地一年互换的价差接近900，使其接近三个月来的最大水平。交易员表示，国内吃紧导致掉期曲线的短端上升，进而蔓延至多头，但大银行的销售压力抑制了长期的上涨。
他们还指出，上周围绕离岸的紧张局势已逐渐缓和，互换曲线的持续时间从高点逐渐下降。市场正密切关注明天美联储的决议，如果有加息信号，掉期曲线也有下行的空间。
“国内资金紧张，掉期上升，但中资银行一直承受压力，销量非常大，这可能是续集。”一位银行交易员表示：“在离岸交易之前，升值幅度过大。”一位银行交易员表示：“不能总是要求升值。”
其他联合股票交易商表示，近期国内外美元流动性相对宽松，但美联储的决议可能会对市场产生影响。
离岸流动性周三基本恢复正常，香港离岸同业拆借利率(HIBOR)周三为3.8700%，高于昨日的12.13533%和周一23.683%的9个月高点。单周期基金开盘价HICNH1WDF=也继续从周二的7.98367%降至4.3265%，而离岸隔夜互换隐含利率CNHONID=R恢复至约2%.
北京时间17日24分，国内美元/单周期互换CNYSW=CFXS为32.5，一个月CNY1M=CFXS为128，一年CNY1Y=CFXS为745，较上周五分别上涨30.00%、21.90%和4.93%。
美元/一年期平价期权CNY1YO=cnc的隐含波动率为4.800≤5.200，高于上周五的6个月隐含波动率CNY6MO=cnc为4.300≤4.700。
周三早些时候，银行间市场继续收紧，短期品种仍低于需求，而随着整个国庆假期需求的增加，资本成本上升。
周三，兑小幅走低，总体波动幅度极小，中点按照规定调整超过140点。交易员们表示，日本央行的决议对汇率影响不大，而美联储的利率决议很快就宣布了，一些自营股选择在风险释放前减持头寸，预计短期内还会继续。(完)
(孙启子出版；审校杨淑珍)